Gama de Metodologías para la Alineación de Riesgo y Rendimiento en los Esquemas de Remuneración

Comité de Supervisión Bancaria de Basilea. Bando de Pagos Internacionales

Resumen Ejecutivo

El documento analiza y discute las metodologías utilizadas por las instituciones financieras para ajustar la remuneración al riesgo y desempeño de sus empleados. Este tipo de ajuste es un elemento clave para reducir los incentivos de una excesiva asunción de riesgos en los bancos.

Una metodología adecuada para adaptar la remuneración se basa en varios componentes complementarios e implica un proceso con múltiples pasos. Entre los diversos componentes se puede mencionar: el diseño del plan de remuneración, la medición del desempeño, ajustes ex ante y ex post, el aplazamiento y el proceso de recompensa.

La mayoría de las instituciones disponen de metodologías de medición del desempeño para evaluar los logros de la empresa en su conjunto, sus líneas de negocio y unidades organizativas, así como de los empleados individuales. Para maximizar los incentivos, algunas instituciones desarrollan una estrecha relación entre la remuneración y las medidas de desempeño y riesgo. Las empresas utilizan una combinación de medidas de rendimiento financiero, medidas de eficiencia económica y medidas no financieras.

Los ajustes ex ante se aplican antes de que un paquete de remuneración se otorgue y se realiza a través de un “descuento” por riesgo. De manera incremental, las instituciones están implementando medidas específicas de ajuste, a menudo relacionadas con el capital así como los gastos relacionados al uso de liquidez.

La mayoría de los bancos internacionales continúan aplicando un periodo de aplazamiento y un calendario en el que se harán efectivos los pagos estandarizado éstos para casi todos los empleados de la institución. Aunque la remuneración diferida es a menudo considerada una herramienta para alinear los incentivos de toma de riesgos, estandarizar las características de éstos para que no dependan de los riesgos pone en tela de juicio el hecho de que las instituciones estén prestando atención a la alineación de los riesgos y los incentivos.

El documento identifica que un sólido gobierno corporativo y una cultura de riesgos prudente son una condición previa para un desarrollo e implementación efectiva de las políticas de remuneración. Las medidas de desempeño y su relación con los paquetes de remuneración deben ser claramente establecidas al principio del periodo de medición del desempeño, para asegurar que los empleados entienden el mecanismo de incentivos.

Los supervisores deben estar conscientes de que la remuneración sirve varios propósitos, entre los cuales se menciona el atraer y retener al personal, así como promover un mejor rendimiento de los empleados. El documento también identifica las principales consideraciones de supervisión que afectan la eficacia de las metodologías de remuneración mencionadas anteriormente.